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叶檀
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24-01-16 10:28

央行即将动手降息,楼市出现新变化,全球经济反弹在即?|周末阳光檀几条

文/叶檀财经团队

冬至到了,一年白天最短的一天,开启了春天的步伐。

檀香们有包饺子、吃汤圆么?寒冬看着窗外的冰花,享受热乎乎的人生,让情绪成为生活的光影。

本周(截止12月23日),国内外重大消息如下:

1、存款利率再度下调,存款者咋办?

据澎湃新闻,12月22日,工农中建交和招行等大行,宣布调降存款利率。

本次调整涉及3个月、6个月、一年、两年、三年、五年期定期存款和大额存单,其中,3个月、6个月、一年期定期存款挂牌利率下调0.1个百分点至1.15%、1.35%和1.45%, 两年定期存款挂牌利率下调0.2个百分点至1.65%,三年期、五年期定期存款挂牌利率下调0.25个百分点分别至1.95%和2.00%。

大额存单方面,农行App显示,12月22日,该行1个月、3个月、6个月、1年、2年、3年大额存单利率分别为1.5%、1.5%、1.7%,1.8%、1.9%、2.35%,调整前分别为1.6%、1.6%、1.8%、1.9%、2.15%、2.65%。

2023年前两次,降政策利率——降存款利率,都是前后脚的事,这次估计也不例外。

存款利率、政策利率下调,大概率意味着进入降息通道,目标可能是,活跃资本货币市场、促进消费、降低资产负债表压力。问题是,那些把资金从股楼搬到银行的人怎么办?

此前历次有这类消息的时候,大部分的市场解读会告诉大家,降息利好市场,一方面是降息本身的价值,另一方面是存款利率下降,可能会让更多的人把钱拿出来做理财或者买房。

一直以来,看存款余额,市场不缺钱,最缺的是信心,信心是黄金。在日本经济失落后,日本进入负利率时代,居民和企业仍在存钱。资本市场和存款,是信心的一把尺子。

2、保障房的新加坡时代

12月20日,住房城乡建设部相关司局负责人表示,之所以启动新一轮保障性住房规划建设,是因为此前商品房和保障房的“双轮驱动”存在一长一短的情况,保障性住房建设相对滞后,在住房供给中占比偏低,不能满足需求,存在明显短板。

新一轮保障性住房规划建设与此前原有的住房保障体系有何不同?

该负责人说,原有的住房保障体系是以公共租赁住房、保障性租赁住房为主体。而现在则将保障性住房建设,分为配租型和配售型两种保障性住房,其中配租型包括公共租赁住房、保障性租赁住房,配售型保障性住房,按保本微利原则配售。按照要求,城市人民政府要从解决困难工薪人群住房问题入手,根据供给能力,合理确定保障范围和准入条件,逐步将范围扩大到整个工薪收入群体。

租购并举,满足多层次住房需求,是中国房地产未来的大方向,从租到买,这个过程,正在不断细节化。

租房有公租房、保障性租赁房,买房有保障性房产、商品房以及两者之间的所谓共有产权房等多种形式。

对于在大城市打拼的年轻人来说,从租房开始,到最后买商品房,总能选择一款与自己收入条件相适应的保障性住房,最终经济条件许可,购买商品房。

保障房的新加坡时代来临,大城市与保障房定位相同的老破小,面临洗牌。

商品房如何走?研究新加坡。

3、进出口好了,也就有人热衷使用人民币交易了

12月21日,环球银行金融电信协会(SWIFT)公布人民币跟踪报告:

11月份,人民币交易使用比重升至4.61%,去年同期为2.37%,全球交易使用量排名升至第4位,这是人民币自2022年1月份以来首次超过日元,成为排在美元、欧元和英镑之后的全球第四大常用支付货币。

人民币汇率年内大幅波动,坐上过山车。

中国银行研究院高级研究员王有鑫说,“今年以来,人民币汇率双向波动,先升后贬再升“。

以在岸人民币对美元汇率为例。

年初到2月初,在岸人民币对美元汇率延续了2022年11月初以来的升势,1月3日至2月2日期间累计升值约3.3%,最高触及6.6896。

从2月初到10月末,整体回调,经历多个区间波动阶段,5月17日,在岸及离岸人民币对美元汇率盘中双双跌破“7”关口。5月17日到10月31日期间,在岸人民币对美元汇率累计走贬约5.1%,最低触及7.3510。

进入11月份后震荡走强,接连收复“7.3”“7.2”关口,截至12月22日,在岸人民币对美元汇率累计升值幅度约为2.3%、离岸人民币对美元汇率累计升值幅度约为2.6%。

11月,人民币整体相对美元保持强势,进出口贸易有所好转,币值稳定加上货物贸易结算,让人民币在11月份有不错的使用情况。

值得注意的是,人民币虽然兑美元弱,兑其他主要货币坚挺。

根据中国人民银行发布的《2023年第三季度中国货币政策执行报告》显示,从对一篮子货币汇率看,9月末,中国外汇交易中心(CFETS)人民币汇率指数报99.55,较6月末升值2.9%,较上年末升值0.9%。

前三季度,人民币汇率对一篮子货币汇率略有升值。

4、游戏行业怎么走?

12月22日,国家新闻出版署发布了《网络游戏管理办法(草案征求意见稿)》(以下简称《征求意见稿》),其中提到网络游戏不得设置每日登录、首次充值、连续充值等诱导性奖励。网络游戏出版经营单位不得以炒作、拍卖等形式提供或纵容虚拟道具高价交易行为。所有网络游戏须设置用户充值限额,并在其服务规则中予以公示,对用户非理性消费行为,应进行弹窗警示提醒。

在“网络游戏的宣传推广规范”方面,《征求意见稿》第二十九条提出。网络游戏直播不得出现高额打赏。针对未成年人保护,征求意见稿提出八项规定,其中包括网络游戏直播不得出现未成年人打赏情况。

征求意见出台突然,从市场和行业反馈来看,此前几乎没有沟通和交流,超预期的在成人消费方面,对非理性消费行为采取较为严格的限制性措施。

政策初衷为防沉迷,但市场反应激烈。

东方财富Choice数据显示,12月22日,A股26家游戏公司当日累计净流出39.76亿元,机构大举卖出游戏股,龙头企业在港市买入护盘。

由于本次是征求意见稿,具体细则,以及真正落地,要等行业反馈之后,目前个头部公司正在积极和主管部门交流,预计文件出台时,会考虑行业的生存需要。

5、美国人这消费能力,服!

12月22日,美国商务部公布的数据显示,美国11月耐用品订单环比初值为5.4%,为2022年12月以来最大增幅,高于预期的2.4%,10月前值从-5.4%上修至-5.1%。

圣诞季来临,加上各种网购平台促销,11月处于美国人消费旺季。旺季超预期,很不一般,尤其耐用品,因为这背后是美国人对房地产的信心。

房地产是美国经济的最大驱动力量之一,房地产好,美国消费一般不差,消费不差,美国的经济就不会差。

12月20日,耐用品消费数据公布前几天,刚好美国地产数据出炉。

美国全国房地产经纪人协会(NAR)的数据显示,11月美国成屋销售意外增加,具体数据上,美国11月成屋销售总数年化382万户,预期378万户。11月成屋销售环比涨0.8%,预期为下跌0.4%。

美国经济数据的组合最近确实有点令人羡慕,一方面消费有韧性,另一方面通胀还下来了。

这种大背景,美国股市一般都不差,道指和纳斯达克不断走高,也是在这个大背景下。美、印、日,市场令人瞩目。

6、金丝雀韩国经济反弹,全球经济稳了?

继11月回暖后,韩国12月前20天出口延续涨势,进一步证明全球需求正在回暖,有力提振素有全球经济“金丝雀”之称的韩国经济。

根据韩国海关部门12月21日公布的数据显示,韩国12月前20天出口额同比增长13%,为378.72亿美元。出口连续三个月保持增长,创下2022年7月以来的最快增长。开工日数为15.5天,与去年同期持平,日均出口额同比增长13%。

韩国是全球主要的芯片供应商,数据显示韩国芯片出口在11月结束下滑趋势,韩国12月前20天芯片出口同比增长19.2%,连续2个月反弹。

韩国出口,是全球经济的风向标,但这次可能不太一样。

过去韩国半导体等半成品出口到中国,中国经过组装后,成品再出口到全球,这个链条一直运转顺畅。但2023年,随着中国在相关领域的自主化率提高,韩国可能会遭遇自1992年以来,历史上第二次,对中国逆差的局面。

和1992年的情况不同,这次对中国逆差,也许是不可逆的,因为中韩之间的经济关系,已经从过去的产业互补型,越来越朝着竞争性迈进。

主要行业中,半导体、汽车等都是这样,这和中国自主化水平在这两年提高迅猛有很大关系。

当然,韩国出口类目里,半导体和汽车的变化,仍然能够反应全球经济的结构性复苏态势,对中国相关领域有重要参考价值。

7、没有天花板的增长,牛!

12月20日,媒体报道称,2023年字节跳动营收同比增长30%至1100亿美元,其中Tik Tok电商业务的发展成为字节的增长引擎。

这也意味着字节2023年的营收可能超越腾讯,逼近Meta,腾讯预计今年将实现营收860亿美元,Meta预计今年营收1330亿美元。

拼多多市值超过阿里,抖音收入超过腾讯,这两家公司,实在是疫情期间、后疫情期间,中国乃至全球的最受益公司。消费趋势的变化,消费形式的变化,都让抖音赶上了。

最近,抖音明显在进一步发力,疯狂抢美团生意,甚至传出抖音要和饿了么合作的消息。这说明抖音,在掌握流量密码之后,正在加速场景落地,让虚幻的流量变成实在的钱涌。

抖音的未来有天花板么?除了张一鸣,可能只有黄峥知道。

8、学芒格,萨姆给出17条箴言

今年最火的企业家,OPENAI的Sam Altman说第二,可能没人敢说第一。

这不吗,赶在年底盘点的时候,Sam对2023年做出总结,给大家开出了人生的17条药方,仅供参考。

1. 乐观、执着、自信、强大的动力和人际关系是事情开始的关键。

2. 有凝聚力的团队、冷静与紧迫感的平衡,以及非凡的投入,是完成任务的关键。长期规划往往被人忽视;不必过于担忧短期内他人的看法,随着时间的推移,这会变得更加容易。

3. 对于团队来说,完成一项真正重要的艰巨任务,比起做一些并不那么重要的简单工作要更有意义;大胆的想法能够激发斗志。
4. 激励机制如同超能力;设定时需慎重考虑。

5. 把资源集中在少数你深信不疑的重点项目上;这听起来简单,但实际操作却颇具挑战。实际上,你可以剔除掉比想象中更多的无关事物。

6. 清晰且简洁地交流沟通。

7. 每当遇到废话和官僚主义,就坚决反对,并且鼓励他人也这么做。不要让组织架构阻碍人们高效地协同工作。

8. 成果才是最终的衡量标准;不要让良好的流程成为糟糕成果的遮羞布。

9. 在招聘上投入更多时间。敢于冒险,选择那些潜力巨大且进步迅速的人才。除了智力外,还要寻找他们实际完成任务的证据。

10. 超级明星比看起来更有价值,但评价员工时,你需要考虑他们对组织整体绩效的真正影响。

11. 快速迭代能够弥补许多不足;通常情况下,如果你能迅速调整,那么即使犯下错误也没关系。计划应以十年为周期,执行则应以周为计。

12. 不要试图挑战商业世界的基本法则。

13. 灵感易逝,人生苦短。不采取行动是一种隐蔽而又致命的风险。

14. 规模的增长往往会带来意想不到的新特性。

15. 利用复合增长的力量;尤其是,你会想要创建一个随着规模扩大而能够获得增长优势的企业。

16. 跌倒了就爬起来,继续前进。

17. 与优秀的人共事是人生中最美好的经历之一。

乐天派输得起,输光了大不了从头再来,在困难的时候,这种乐观主义往往能起到奇效,让人们更快的走出阴霾。

正如SAM所说,人生苦短,不采取行动,反而是一种隐蔽而又致命的风险。

檀香们还等什么?追逐幸福,不要犹豫。

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